Indicadores financeiros são formas de identificar rapidamente sinais sobre a saúde financeira e econômica das empresas. Indicadores financeiros são geralmente expressos matematicamente pela razão entre dois valores extraídos das demonstrações contábeis das empresas. Neste artigo, escrito exclusivamente pela equipe da Treasy para o blog wrprates.com entenda este assunto em detalhes!
A importância de acompanhar indicadores financeiros
Já dizia William Edwards Deming, um dos precursores da implementação da Qualidade Total na Gestão Empresarial: “Não se gerencia o que não se mede. Não se mede o que não se define. Não se define o que não se conhece e não há sucesso no que não se gerencia”.
Não acompanhar os indicadores financeiros básicos de uma empresa é como trabalhar, trabalhar e ainda assim deixar o negócio a deriva. Não há como saber, de fato, o resultado financeiro e econômico de um negócio, se você olhar apenas para os números do fluxo de caixa ou o saldo da conta bancária.
Por isso, pensando em como te auxiliar na hora de ter uma real visão de como anda seu negócio, listamos 4 indicadores financeiros principais. Com eles, você poderá tomar decisões corretas, passará a enxergar e ajustar desvios que estejam prejudicando o desempenho dos negócios e aproveitar as oportunidades.
Realizando a avaliação desses indicadores financeiros, certamente sua empresa estará tomando decisões gerenciais de forma muito mais adequada e segura, mantendo a boa saúde econômica e financeira do negócio. Veja na sequência como é fácil calculá-los e quantas informações importantes você consegue obter.
Indicador Financeiro: Ticket-médio
O Ticket-Médio é o valor médio de cada venda. Para calculá-lo, basta pegar o volume total de faturamento e dividir pelo número de vendas. Esse indicador ajuda a descobrir se sua empresa está vendendo produtos/serviços de baixo ou maior valor. Em geral, um ticket médio alto indica que com menos clientes você consegue um resultado melhor. Importantíssimo, já que é necessário investir para trazer novos clientes, mantendo um ticket médio alto e clientes satisfeitos, esse retorno do investimento será ainda maior.
Exemplo:
Imagine que uma Empresa A comercializa veículos agrícolas, como tratores, semeadora e arados, e vende pelos seguintes valores:
ProdutoTratorSemeadoraArado
| Valor | R$20.000,00 | R$15.000,00 | R$9.000,00 |
| Vendas | 40 | 20 | 15 |
| Faturamento | R$800.000,00 | R$300.000,00 | R$135.000,00 |
Cálculo do Ticket-Médio:
![\[\text{Ticket-Médio} = \frac{\text{Faturamento}}{\text{Número de Vendas}}\]](https://cienciaenegocios.com/wp-content/ql-cache/quicklatex.com-2cc9ead832907fce3ca0491447dd4070_l3.png "Rendered by QuickLaTeX.com")
| Ticket-Médio da Empresa A: | |
|---|---|
| Total de Faturamento | R$1.235.000,00 |
| Total Quantidade de Vendas | 75 |
| Ticket-Médio | R$16.466,66 |
Logo, podemos perceber que a Empresa A possui um ticket-médio alto, pois vende em maior quantidade trator, que é o seu produto mais caro. Ou seja, a empresa não precisa de um volume grande de clientes para conseguir um alto faturamento.
Dica: faça a análise do ticket médio em sua empresa também por cliente e por vendedor. Assim você vai ficar sabendo quais são os clientes mais (e menos) lucrativos e quem são os melhores (e piores) vendedores de sua equipe. Dessa forma sua empresa pode segmentar os clientes e passar a oferecer um atendimento diferenciado, além de poder recompensar os vendedores com melhor desempenho.
Indicador Financeiro: Margem de Contribuição
A Margem de Contribuição (MC) representa quanto da venda de cada produto/serviço contribuirá para a empresa cobrir todos os custos e despesas fixas e ainda gerar lucro. Esse indicador mostra quais produtos do mix da empresa são mais rentáveis. Esse indicador é essencial na hora de montar a precificação dos produtos/serviços do negócio.
Conhecer a Margem de Contribuição que as vendas proporcionam é fundamental para o planejamento de qualquer empresa e essencial para poder tomar decisões relacionadas a investimentos e expansão. Se a MC não for boa o suficiente, a empresa pode estar vendendo bastante e mesmo assim tendo prejuízo.
Para calculá-la é necessário que a organização tenha custos e despesas separados em fixos e variáveis. Caso você precise de uma mãozinha na classificação desses gastos, acesse este infográfico que explica a diferença entre custos e despesas, fixas e variáveis, diretas e indiretas: Infográfico para Análise e Gestão de Desembolsos.
Exemplo:
Vamos continuar com o exemplo da Empresa A e analisar a Margem de Contribuição de cada produto.
| Produtos | Trator | Semeadora | Arado |
|---|---|---|---|
| Preço de compra (Custo variável) | R$12.500,00 | R$7.500,00 | R$4.400,00 |
| Aluguel do Galpão (Despesa fixa) | R$50.000,00 | ||
| Comissão dos Vendedores (Despesa variável) | 2,5% | 2,5% | 2,5% |
| Preço de Venda | R$20.000,00 | R$15.000,00 | R$9.000,00 |
Cálculo da Margem de Contribuição:
![\[\text{Margem de Contribuição Unitária} = \\ \text{Preço de Venda} - \left( \text{Custos Variáveis} + \text{Despesas Variáveis} \right)\]](https://cienciaenegocios.com/wp-content/ql-cache/quicklatex.com-5278aaacfa4f7cc753f1cdbf2dbd2156_l3.png "Rendered by QuickLaTeX.com")
Margem de Contribuição da Empresa A:
| Produtos | Trator | Semeadora | Arado |
|---|---|---|---|
| Margem de Contribuição | R$7.000,00 | R$7.125,00 | R$4.375,00 |
| Margem de Contribuição % | 35% | 47,5% | 48,61% |
Perceba que, por exemplo, a margem de contribuição do Arado é o mais rentável, pois a contribuição desse produto para pagar as despesas fixas e gerar lucro é de 48,61%, ou R$4.375,00 sobre o preço de venda. Com esse cálculo também podemos analisar que o Arado e a Semeadora são os produtos que poderão participar de alguma promoção, já que o produto tem “gordura” para que o preço de venda seja reduzido.
Dica: alguns itens como comissões sobre vendas ou fretes podem ter grande impacto sobre a MC. Conseguir negociar melhores percentuais pode gerar grande aumento na margem da sua empresa, mesmo que às vezes o percentual pareça pouco. Para saber mais, confira este post completo sobre a margem de contribuição: Como calcular a Margem de Contribuição de seus produtos.
Indicador Financeiro: Ponto de Equilíbrio (ou Break-Even-Point)
O ponto de equilíbrio também é chamado de Ponto Crítico de Vendas ou Break-Even-Point. Esse indicador financeiro mostra o montante mínimo necessário de vendas ou serviços para cobrir todos os custos e despesas da empresa. Portanto, ponto de equilíbrio é quando as vendas igualam-se aos custos e despesas totais, não gerando nem lucro e nem prejuízo. Para calculá-lo, soma-se as despesas fixas com as despesas financeiros e dividi-se pela porcentagem da margem de contribuição.
Exemplo:
Voltando à nossa Empresa A. Já obtivemos nos tópicos anteriores todos os dados que precisamos para fazer o cálculo do Ponto de Equilíbrio:
| Produtos | Trator | Semeadora | Arado |
|---|---|---|---|
| Preço de Venda | R$20.000,00 | R$15.000,00 | R$9.000,00 |
| Aluguel do Galpão (Despesa fixa) | R$50.000,00 | ||
| Margem de Contribuição | R$7.000,00 | R$7.125,00 | R$4.375,00 |
| Margem de Contribuição % | 35% | 47,5% | 48,61% |
Cálculo do Ponto de Equilíbrio:
![\[\text{Ponto de Equilíbrio Contábil} = \frac{\text{Custos e Despesas Fixas}}{\text{Margem de Contribuição}}\]](https://cienciaenegocios.com/wp-content/ql-cache/quicklatex.com-2790bbae79428f4ecc60da70d24e20bb_l3.png "Rendered by QuickLaTeX.com")
Ponto de Equilíbrio da Empresa A:
| Produtos | Trator | Semeadora | Arado |
|---|---|---|---|
| Ponto de Equilíbrio (Unidades) | 7 | 7 | 11 |
| Ponto de Equilíbrio (Valor) | R$140.0000,00 | R$105.000,00 | R$99.000,00 |
Esses dados revelam a quantidade de vendas que serão necessárias para que a empresa não tenha prejuízo. Esses valores são essenciais para que o setor de vendas estipule as metas.
Dica: neste artigo explicamos em detalhe o passo a passo de como calcular o ponto de equilíbrio para sua empresa. Se você estiver iniciando um novo empreendimento ou mesmo planejando um novo exercício em sua organização atual, não deixe de conferir.
Indicador Financeiro: EBITDA/ LAJIDA
O termo EBITDA é o acrônimo em inglês para Earning Before Interests, Taxes, Depreciation and Amortization, ou seja, a sigla por si só já ajuda bastante a explicar a função do indicador. E fica ainda mais simples se traduzirmos literalmente para português, obtendo o termo LAJIDA, que significa Lucro Antes dos Juros, Impostos, Depreciação e Amortização.
O EBITDA é um indicador que possibilita que seja analisado não apenas o resultado final da organização, mas também o processo de geração de valor como um todo. Por isso, é um indicador bastante utilizado no mercado de ações, já que permite a comparação direta de empresas, até mesmo de setores diferentes. Com ele é possível, ainda, avaliar o lucro referente apenas ao negócio, descontando qualquer ganho financeiro (como contratos derivativos, aluguéis ou outras rendas que a empresa possa ter gerado no período).
Cálculo do EBITDA:
![\[\text{EBITDA} = \text{Lucro Operacional} + \text{Depreciações} + \text{Amortizações}\]](https://cienciaenegocios.com/wp-content/ql-cache/quicklatex.com-b8aa582cf219236106207731287bc517_l3.png "Rendered by QuickLaTeX.com")
Dica: cada indicador possui uma função específica de análise, com certas “vantagens” e “desvantagens” associadas a essa especialização. No caso do EBITDA, é importante frisar que ele pode dar uma falsa perspectiva sobre a liquidez efetiva da empresa, exatamente por não levar em consideração os possíveis empréstimos e financiamentos tomados para alavancar a operação. Para saber mais sobre o EBITDA, confira este artigo.
BÔNUS! Lista de Indicadores Financeiros
Além desses quatro indicadores financeiros que são bem relevantes, existem outros que você também deve mensurar:
- Lucratividade
- Rentabilidade
- Prazos médios de pagamento
- Prazos médios de recebimento
- Necessidade de Capital de Giro
- Liquidez Imediata
- Liquidez Corrente
- Nível de endividamento
Esperamos que você tenha entendido a utilidade e o cálculo de cada indicador apresentado aqui e como eles podem ser aliados para que seu negócio prospere ainda mais. Deixe um comentário contando o que achou e compartilhe conosco qualquer outro conhecimento que possa contribuir com o tema. Fique à vontade também para compartilhar este post com seus colegas.
Sobre o autor
Este artigo foi escrito pelo time da Treasy, especialmente para o blog WR Prates. O Treasy é a solução completa para Planejamento e Controladoria. Com ele é possível elaborar seu Orçamento Empresarial de forma colaborativa e confrontar os resultados mensalmente com o que foi planejado, identificando com facilidade onde estão os desvios e podendo realizar ajustes antes que sua empresa saia dos trilhos. Tudo isto 100% livre de planilhas!
Outras funcionalidades do Treasy englobam: Simulações e Cenários, Análises Gerenciais, Relatórios, Indicadores, e isso é só a ponta do iceberg. Além disso a equipe é super competente e pode ajudar sua empresa na implantação de uma política de Gestão Orçamentária.